Gedik Yatırım'ın Forex Günlük Bülteni'ne göre, İran ile ABD arasında Hürmüz Boğazı'nın tam kapasiteyle açılmasına dair kalıcı bir anlaşma sağlanamaması ve İran'ın ABD ile İsrail bağlantılı gemilere kısıtlamalar getirebileceğine dair haberler, Brent petrol fiyatlarını yüzde 1,6 artışla 83,80 dolara yükseltti. Ancak petrol fiyatları haftalık bazda yaklaşık yüzde 5 değer kaybı yaşadı.
Enerji Fiyatları ve Enflasyon Endişeleri
Bültende, enerji fiyatlarındaki toparlanmanın enflasyon kaygılarını tekrar güçlendirdiği ve Fed'in faizleri uzun süre yüksek tutabileceği beklentilerinin tahvil piyasasında satış baskısı yarattığı vurgulandı. ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,68 civarında seyrediyor; Japonya, Avustralya ve Yeni Zelanda tahvil faizlerinde de artış yaşanıyor.
Hisse Senetlerinde Temkinli Seyir
Hisse senedi piyasalarında temkinli bir görünüm hakim. Asya endeksleri gerilerken, Güney Kore borsası yaklaşık yüzde 1 değer kaybetti. ABD vadeli endeksleri yatay seyrederken, S&P 500 endeksi rekor seviyelerin ardından ikinci işlem gününde de sınırlı baskı altında kaldı.
Dolar Güçlenirken Yen Değer Kaybediyor
Bültende, doların yüksek faiz beklentilerinden destek bularak G10 para birimleri karşısında güçlendiği belirtildi. Japon yeni ise hafta içi müdahalelerle elde ettiği kazanımların yüzde 50'sini geri vererek dolar karşısında 158,40 seviyesine yaklaştı.
ABD İşgücü Piyasası ve Kritik İstihdam Verileri
Makroekonomik gelişmelerde, haftalık işsizlik maaşı başvuruları üçüncü hafta üst üste 200 binin altında kalarak ABD işgücü piyasasının direncini gösterdi. Bugün açıklanacak tarım dışı istihdam verisi ise Fed'in politika duruşu açısından kritik önem taşıyor.
Bloomberg anketine göre, temmuz ayında tarım dışı istihdamın 80 bin artması bekleniyor. Beklentilerin üzerinde gelecek güçlü bir veri, uzun süre yüksek faiz beklentilerini destekleyerek tahvil faizleri ve dolar üzerinde yukarı yönlü baskı yaratabilir. Zayıf veri ise Fed'in yılın ilerleyen dönemlerinde gevşeme alanını genişletebileceği ve tahvil alımlarını teşvik edebileceği anlamına geliyor.
Avrupa Piyasaları ve Türkiye Ekonomik Görünümü
Avrupa borsaları, yapay zeka yatırımlarına yönelik yüksek harcama kaygıları ve Hürmüz Boğazı'ndaki belirsizlik nedeniyle haftanın son işlem gününe hafif negatif başladı. İzlenecek makro veriler arasında Almanya ve Fransa dış ticaret rakamları, Fransa işsizlik oranı ve İngiltere konut fiyatları bulunuyor. Allianz, Munich Re, Diageo, Daimler Truck ve Aurubis'in finansal sonuçları da ön plana çıkıyor.
Türkiye piyasalarında ise kurda düşük volatilite ile sınırlı ve kademeli yükseliş devam ediyor. TCMB'nin brüt rezervleri geçen hafta 162,6 milyar dolardan 164,4 milyar dolara yükselirken, net rezervler 51,1 milyar dolardan 54,2 milyar dolara, swap hariç net rezervler ise 38,3 milyar dolardan 40,8 milyar dolara çıktı.
ABD Verilerinin Piyasalara Etkisi
ABD'de işsizlik maaşı başvuruları geçen hafta 199 binle beklentilerin altında gerçekleşti. Açıklanan veriler piyasa fiyatlamaları üzerinde belirgin bir etki yaratmadı. Bugün yurt içinde veri akışı sakin seyredecek, ABD'de ise tarım dışı istihdam, ortalama saatlik kazançlar ve işsizlik oranı verileri piyasaların odağında olacak. Bu verilerin dolar/TL kuru üzerindeki etkisinin ise sınırlı kalması bekleniyor.
